Неудачный финал свинговой сделки сигнализирует о сломе тенденции и ее развороте. Перемена в психологическом настрое рынка, в основе которой лежит поведение цены, должна послужить достаточным основанием для изменения и вашего мышления. С точки зрения психологии, это один из самых сложных типов сделок, потому что решаться на нее нужно, еще не отойдя от неудачи предыдущей попытки входа в рынок. Людям нелегко удается изменять уже устоявшуюся точку зрения, тем более, если при ее формировании им пришлось изыскивать аналитические доводы для того, чтобы убедить самих себя в ее действенности.
Именно поэтому по всем сделкам следует выставлять обоснованные стоп-лосс ордера. В отсутствие конкретных причин и изменений цены трудно заставить трейдера отказаться от первоначального мнения. Не будучи в состоянии заставить замолкнуть свое эго, мы, тем не менее, можем попытаться рационализировать происходящее. Поскольку свинговая сделка сохраняет смысл, пока цена находится в часовом угле Волны между двенадцатью и двумя или четырьмя и шестью часами, пробитие Волны и разворот тренда может спровоцировать нас на то, чтобы сказать себе: «Здесь я должен закрыть позицию, так как после пробития уровня поддержки (сопротивления) Волны уже не остается причин цепляться за нее». Когда неправильность сделки определяется в процентах или в фиксированной сумме долларов, нет особых причин для вашего эго смириться с фактом своей неправоты. Вот почему большая часть трейдеров игнорирует свои стоп-ордера. Видите, как все просто?
Для понимания того, как следует управляться с быстрым переходом или с краткосрочным циклом , недостаточно сказать, что вы открыли позицию в противоположном направлении. Вопрос намного более сложный, чем это может показаться на первый взгляд. Существуют некие условия, соблюдения которых поможет вам чаще оказываться на правильной стороне сделки. Начинать следует с психологии рынка, с внешней психологии. Лучшей рыночной средой для этой торговой настройки будет та, что определяется новостным фактором, следовательно – неопределенная по характеру. Коллективное сознание рынка легче поддается изменениям, когда пребывает в неопределенности. Обычно причиной неопределенности является страх.
Наиболее важной предпосылкой, которую можно обнаружить на ценовом графике, является наличие сформировавшейся полноценной тенденции понижения или повышения цены. Вам также понадобятся свидетельства того, что масштаб текущего ралли или падения адекватен масштабам подобных предыдущих движений. Желательно проанализировать несколько прошлых подъемов или падений и отметить для себя их размах и скорость. Двинули ли они цену на 300–400 пунктов? А может, колебания были намного более сильными, и цена упала или взлетела на 700–800 пунктов? Как бы то ни было, текущее движение, к которому вы примериваетесь в расчете на реализацию настройки быстрый переход/краткосрочный цикл , должно коррелировать с прошлыми колебаниями цены. Чем больше их размах, тем лучше. С опаской следует относиться к небольшим по масштабу движениям. Чем скромнее движение, тем меньше оно подходит для этой торговой настройки.
Следующим шагом должно стать закрытие свинговой позиции или вхождение цены в часовой угол Волны между двумя и четырьмя часами. В большинстве случаев Волна при этом принимает форму закругленного U , а иногда модель перехода выражается V -образно. Определять эту стадию рыночного цикла легче от противного: Волна между двумя и четырьмя часами слишком плоская для тенденции повышения или понижения цены и слишком остра для плоского трехчасового угла. Остается промежуточный часовой угол Волны между двумя и четырьмя часами. Теперь нам известно, что рынок ускоряется и готов к смещению психологического настроя и направления движения цены. Именно на это мы и делаем ставку – на текущий психологический настрой рынка, отражением которого служит поведение цены. Поэтому мы ждем, пока цена пронзит все линии Волны и окажется на противоположной ее стороне. Если мы уже там, значит, наша свинговая сделка завершена, и теперь надо проанализировать ситуацию на предмет наличия двух условий. В поисках подтверждения мы обращаем взоры в сторону индикатора Индекс торгового канала (CCI–Commodity Channel Index).
Должна сказать, что у вас есть возможность выбора инструментов подтверждения правильности сделки. Я использую торговую настройку Волна/Индекс торгового канала по причине ее избирательного характера. Индекс торгового канала – чрезвычайно привередливый индикатор. Гистограмма MACD, которая уже присутствует на моих графиках для импульсной торговли, также может пригодиться, но она не является таким же хорошим фильтром, как Индекс торгового канала. Подтверждением Индекса торгового канала для открытия короткой позиции после пробития ценой нижней линии Волны является его значение, равное «-100». А подтверждением для открытия длинной позиции после пробития верхней линии Волны будет значение Индекса торгового канала «+100». Если вы душой прикипели к гистограмме MACD, используйте ее так же, как и при настройках импульсных сделок: выше нейтральной линии мы имеем сигнал на покупку, ниже нейтральной линии – сигнал на продажу.
Внутри ценового диапазона
Обсудив способы трейдинга на боковых рынках, рынках с ярко выраженными тенденциями повышения или понижения цены и рынках, которые быстро переключаются с одной тенденции на
противоположную, поговорим о работе в условиях боковых рынков широкого диапазона. Это распределительная стадия рыночного цикла. Торговые настройки распределительного периода во многом схожи с настройками Волны/Индекс торгового канала. Главное отличие настройки Волна/Индекс торгового канала от настройки трейдинг внутри ценового диапазона (ITR – Inside the Range) в том, что исполняемым по принципу трейдинга внутри ценового диапазона сделкам не предшествуют аналогичные текущему движению ралли или падения. Здесь мы имеем дело с широким диапазоном колебаний (как правило, от 80 до 100 пунктов) с прочным «полом» и «потолком». Это типичный высоковолатильный боковой рынок, колеблющийся между уровнями поддержки и сопротивления. Данная ценовая модель недостаточно плоская для импульсной торговли – это не трехчасовая консолидационная стадия рыночного цикла, и к тому же недостаточно направленная для того, чтобы можно было определить ее в качестве трендовой. Поскольку текущей тенденции не предшествовали схожие по характеру движения, применение здесь настроек Волна/Индекс торгового канала представляется нецелесообразным.
Внутри диапазона трейдеры всегда ведут себя довольно агрессивно. Дело в том, что, несмотря на ограниченность колебаний, мы покупаем на полу и продаем у потолка. Это стратегия отлова ценовых минимумов и максимумов при распределительной стадии цикла.
Оптимальным способом настройки сделки трейдинг внутри ценового диапазона является определение часового угла между двумя и четырьмя часами, солидного пола или потолка. Сделке может предшествовать наличие обоих этих условий, что, впрочем, необязательно. Отыскав прочные пол и потолок, вы должны дождаться момента, когда цена приблизится к этим уровням с намерением протестировать их. Прочность уровней определяется разницей между точками касания, формирующими горизонтальные, или статические , уровни – эта разница не должна превышать пяти пунктов. Например, если одна из точек касания, через которую проводится горизонтальная линия поддержки (пола), расположена на цене 1.3065, а другая – на 1.3060, то такой уровень является сильным. Если расстояние между точками касания превышает пять пунктов, уровень считается слабым. Чем слабее уровень, тем сложнее решиться войти в рынок и определиться со степенью адекватности и обоснованности сделки. Чем он сильнее, тем проще понять, где и когда именно цена отскочит от потолка или пола.
Такого типа сделки достаточно агрессивны, но на стороне трейдинга внутри ценового диапазона есть одно крайне важное преимущество. Всегда легко определить стоп-лосс ордер по нему. Он почти всегда равен 10 пунктам, так как либо разворот происходит точно на потолке или на полу, либо уровень пробивается, и никакого разворота вообще не случается. У 10-пунктового стоп-лосс ордера имеется рациональное обоснование, он не взят с неба. Вся суть в особенностях поведенческой психологии участников рынка, 10-пунктовая подушка между двумя декадными уровнями представляется трейдерам вполне приемлемой и безобидной амплитудой. Поразмышляйте над этим. Если у вас открыта короткая позиция по валютной паре USD/JPY на уровне 91.72, а цена поднялась до значения 91.79, то вас это не очень взволнует. Вы утешитесь тем, что это пока еще «семьдесят с чем-то». Точно так же думает масса трейдеров. Никогда не забывайте, что за числами скрывается целая психология! Почему сороковой день рождения пугает людей? Потому что им уже никогда не будет тридцать с чем-то! Цена работает похожим образом. Когда среди котировок появляется 91.80, психологический настрой резко меняется. Поэтому выставление 10-пунктового стоп-лосс ордера для трейдинга внутри ценового диапазона является оправданным, равно как и открытие позиции на полу или на потолке диапазона.
