Облигации
Приобретайте государственные облигации стран, которые вряд ли объявят дефолт (т. е. облигации ведущих богатых стран Запада, за исключением США, чья валюта ненадежна, и Великобритании), причем облигации краткосрочные (т. е. с близким сроком погашения). В числе рекомендуемых – облигации основных государств Европы, Канады и, возможно, Японии (хотя у этой страны накапливается огромный государственный долг, который, возможно, будет трудно погасить). Убедитесь в том, что приобретаемые вами облигации краткосрочные и будут погашены не позднее чем через три года, но не вкладывайте в них слишком много средств. Стоимость облигаций не должна превышать 15 % стоимости вашего портфеля.
Не храните излишние средства у биржевых брокеров или в инвестиционных банках, поскольку вполне вероятно, что некоторые брокеры и инвестиционные банки, даже в ведущих странах, разорятся. Для того чтобы вернуть принадлежащие вам ценные бумаги в случае банкротства брокера или инвестиционного банка, убедитесь в том, что принадлежащие вам и хранящиеся у брокеров акции или облигации лежат на отдельных клиентских счетах. Проверьте это письменным запросом на имя брокера или банка. Не бойтесь проявить настойчивость. Добейтесь, чтобы вам дали исчерпывающее заверение в том, что ваши активы отделены от активов брокера или банка. Получите гарантии того, что брокер или банк не могут одалживать, закладывать или каким-либо иным образом создавать право отчуждения принадлежащих вам ценных бумаг.
Если вы не слишком компетентны в сложных финансовых вопросах, не вкладывайте средства в дериваты любого рода, т. е. не приобретайте опционов, фьючерсов (за исключением фьючерсов на серебро), контрактов на разность стоимости (CFD) и операций по спредам. На таких сделках было потеряно больше денег, чем во всех казино Лас-Вегаса вместе взятых. Говоря о компетентности в финансовых вопросах, мы имеем в виду профессиональные знания, а не просто знания человека, ежедневно изучающего деловые страницы газет. Помните: одной из главных причин нашей обеспокоенности является степень подверженности банков, брокеров и других финансовых учреждений так называемым долговым инструментам, обеспеченным пулом закладных (CDO), корзинам облигаций и кредитов. В подобные инструменты вложены буквально триллионы долларов, и когда-нибудь возникнут «черные дыры» и эти плохо понимаемые угрозы взорвутся прямо в лицо тем, кто их создал. Не втягивайтесь в эту черную дыру и не занимайтесь такими хитроумными операциями самостоятельно.
Ликвидируйте все свои инвестиции в совместных инвестиционных фондах или инвестиции в акции, так как во время депрессии ценные бумаги/акции будут работать не слишком эффективно. Исключение из этой рекомендации составят эффективные и хорошо управляемые фонды, инвестирующие в акции компаний, которые занимаются добычей золота и серебра. Но даже в такие компании делайте скромные инвестиции. Получите рекомендации пользующегося уважением финансового консультанта относительно того, в какие именно фонды вкладывать деньги. Если вы хотите осуществить прямые инвестиции в добычу золота, то приобретайте приносящие высокие дивиденды акции зарегистрированной на бирже американской компании Newmont Mining, которая на тиккере имеет обозначение «NEM». Это одна из крупнейших добывающих компаний в мире. Ею хорошо управляют, и ее руководство очень внимательно следит за ростом цен на золото.
Неурегулированные обязательства
Убедитесь в том, что полностью погасили свои налоговые обязательства. Увы, как гласит известная пословица, смерть и налоги – единственные определенные данности в этой жизни. В любой стране налогового инспектора считают кредитором, пользующимся преимущественным правом удовлетворения, т. е. кредитором, который получает деньги в первую очередь. Обсуждайте, ставьте под сомнение, опровергайте сумму начисленных налогов, но отдайте то, что ему причитается, ибо в противном случае вас затравят.
Ежемесячные обязательства
Если у вас еще нет крупных сбережений и вы ежемесячно зарабатываете намного больше, нежели тратите, важно проследить, куда уходят ваши деньги. Необходимо отказаться от всех ненужных взносов в клубы или им подобные ассоциации, поскольку с наступлением депрессии эти взносы, по существу, окажутся утечкой средств. Вы можете даже не знать того, но ваша подписка на журналы, возможно, сделана на основе долгосрочного кредита, а вы давно не просматривали счета, требующие оплаты. Проверьте все свои счета и откажитесь от подписки на журналы вроде «Knitting Weekly» или «Truckers Monthly». Эти журналы не нужны вам, и вы их не читаете. Поговорим о более серьезных вещах. Возможно, по некоторым видам страхования вы переплачиваете вдвое. А вдруг ваша личная страховка перекрывает ту, что предоставляет ваша страховая компания? Проверьте это. Вам действительно необходимо быть членом клуба или спортивного центра? Когда вы ходили туда в последний раз? Если вы не собираетесь посещать эти учреждения хотя бы раз в неделю, вы не получите выгоды от членства.
Вообще говоря, избегайте авансовых платежей за любые услуги. Их провайдеры могут разориться, оставив вас без денег. К таким платежам относятся вознаграждения за обучение, платежи за долгосрочное членство, депозиты и т. д.
Если вы ежемесячно выплачиваете алименты, подумайте, не стоит ли договориться о единовременной выплате крупной суммы. Алименты – разновидность долгосрочного долга, а вам известно, как мы относимся к долгам!
Более компетентные или склонные к риску инвесторы
Если вы действительно хотите извлечь выгоду из низких процентных ставок в США и из обесценивания американского доллара, выясните, есть ли у вас возможность взять кредит в долларах США, перевести их в японские иены или в другую указанную выше азиатскую валюту и положить эти средства на депозит. Вы сможете погасить данный кредит и в течение нескольких лет получить изрядную прибыль. Если наши доводы вас не убеждают, напомним о том, что самый успешный инвестор мира, Уоррен Баффетт, впервые стал хранить свои средства не в американской валюте.
Если вы ищете объект инвестирования или новые идеи, имеющие потенциал роста в XXI в., рассмотрите следующие возможности:
• «Традиционные» источники энергии в мире испытывают давление по двум причинам. Во-первых, по мере роста экономик развивающихся стран спрос этих стран на энергию возрастает (вот почему Китай ныне стал вторым после США импортером нефти в мире). Во-вторых, в январе 2005 г. вступил в действие инициированный Европейским союзом План торговли квотами на выбросы, а в феврале 2005 г. был ратифицирован Киотский протокол. Согласно этим документам, в целях предотвращения глобального потепления корпорациям и странам придется сокращать выбросы газов, способствующих парниковому эффекту (большая часть таких выбросов приходится на теплоэлектростанции и транспорт). Данная тенденция имеет два последствия:
